【交易智慧】為什麼大多數人是虧錢的

交易市場的殘酷性不言而喻，二八法則作為鐵律，廣泛適用於股票、期貨以及外匯等各類交易領域，即絕大多數參與者在交易過程中面臨資金損失。然而，眾多投資者並沒有深思過為什麼會虧錢。可能是步履匆匆，沒時間回顧；也可能是不願面對殘酷的事實，而選擇了逃避。但要想脫穎而出，就必須弄清楚癥結所在。根據經驗總結，無非就這幾點：無依據交易，頻繁交易，賺錢跑得太快，虧錢時一直扛單。

• 無依據交易

每一筆交易都必須有邏輯支撐。為什麼進場？市場給出了什麼信號？此時進場勝率有多大？止損設在哪里合適？止盈如何設置？多少倉位？這些問題是否想明白了呢。交易就像打仗，需做到謀定而後動，遵循“兵馬未動，糧草先行”的原則。在戰爭中，沒有哪位將軍單憑感覺就做出全軍出擊的決定吧？優質的交易策略，恰似韓信背水結陣，看似絕境，實則死處覓生；而糟糕的交易決策，則如同馬謖守街亭，看似周全，實則漏洞百出。

市場行情是變動的，我們必須以一種不變的方法框定其中一段行情。不要想著吃下整個行情，那不現實，用方法抓住其中的一段即可，世間不圓滿事十之八九，但殘缺也是一種另類的美。以既定的方法界定我們的交易行為，而不是憑感覺，感覺這玩意時靈時不靈。

• 頻繁交易

交易是一場持久的戰鬥，比的是耐力和韌性，講究的是勞逸結合。過度頻繁的交易不僅會消耗我們的精力，還會削弱交易信心。切不可認為自己是天之驕子，妄想著能夠在多空兩個方向都斬獲頗豐。從概率學角度分析，每次交易成功的概率為50%，連續兩次交易均成功的概率僅為25%，連續三次交易成功的概率更是低至12.5%。簡而言之，交易的數量與品質呈負相關關係，不是你越努力交易，投資回報就越高。

我們的精力應該放在大概率事件。例如，這段走勢符合我們的方法，且後續大概率要走單邊，此時進場並合理設置止損，絕對是一筆很棒的交易。鑒於我們的精力有限，實在沒必要為了微薄的1%、2%利潤而疲於奔命。格局打開，你要的不是一顆小樹，而是要擁有一片森林。

• 賺錢跑得太快，虧錢時一直扛單

在理想的交易模式中，應該是賺大錢，虧小錢。然而，現實中大多數人是虧大錢，賺小錢。賺小錢雖然維持了我們交易的信心，但虧大錢卻讓交易捉襟見肘，難以為繼，這可能是大多數人的通病。交易絕非淺嘗輒止，持單更不是秒進秒出。讓利潤滾雪球的前提是能拿得住單，即當交易方向正確時，應堅持持倉；而當交易方向錯誤時，則需及時止損，截斷虧損。

你要有一種一往無前的信念：只要市場沒有證明我是錯的（即價格沒有到達止損位），那我就是對的，天王老子來了也是對的，我就要堅定持有；一旦市場證明我是錯的，我就要及時脫身。賺大錢無它，斬斷虧損，讓利潤奔跑！

交易是場心路歷程，經常停下來回望一下來時的坎坷，可以讓我們走的更遠！